主要是孙悟空、猪八戒、沙僧辅保大唐高僧玄奘去西天取经，师徒四人一路抢滩涉险，降妖伏怪，历经八十一难，取回真经，终修正果的故事。
1、美猴王出世
花果山顶石头崩裂出的石卵，化为一个石猴，它眼里射出的两道金光惊动了玉皇大帝。石猴行动敏捷，心机灵巧。老猴提出谁有本事钻进洞里可拜它为王的建议。
石猴紧闭双眼纵身跳进瀑布，他发现里面有石锅、石灶、石碗、石床，石凳等，是一个极佳的安身之地。众猴伏地拜石猴为王，号称美猴王。
2、灵台遇仙
石猴为寻找长生不老的仙方，根据一老猴指点独自驾筏出门求学，师承菩提祖师，得名孙悟空。悟空从祖师学得长生之道、七十二般变化及“筋斗云”。一日，悟空受众人挑唆，变为松树，引起祖师不快，被逐出洞。回到花果山，与占山妖魔厮斗取胜，带回被掳的众猴与物品，自称美猴王。
3、龙宫借宝
为了找到称心的兵器，悟空听从老猴的建议去龙宫拜见龙王，求赐兵器，选中重达一万三千五百斤的定海神针。还从其他三海龙王处取得了金冠、金甲、云履作为行装，回到了花果山。
4、大闹天宫
孙悟空因向东海龙宫借得“如意金箍棒”和在生死簿上勾销自己名字而被告上天庭，玉帝招他做弼马温。悟空嫌官小，打回花果山。玉帝震怒，派托塔天王剿灭，大败而回，只好再次招安，给了孙悟空一个“齐天大圣”的虚名。
5、蛇盘山收白龙马
唐僧师徒行至蛇盘山鹰愁涧时，唐僧的马被龙太子吃了。孙悟空前往讨要，与龙太子搏斗，龙太子抵挡不住逃回涧底。后经菩萨点化，龙太子化作白龙马，随同唐僧西天取经。